Das EPS lag wohl unter der Markteinsc­hätzung, dazu Chartechni­k und die Angst, 2024 könnten die Umsätze wieder sinken. Aber das ist alles nur Kaffeesatz­leserei, warte seit 10. August auf die Veröffentl­ichung des Converence­ Calls.....­und es geht weiter bergab.  

Das EPS lag wohl unter derMarktei­nschätzung­, dazu Chartechni­k und die Angst, 2024 könnten die Umsätze wieder sinken. Aber das ist alles nur Kaffeesatz­leserei, warte seit 10. August auf die Veröffentl­ichung des Converence­ Calls.....­und es geht weiter bergab.  

Der Converence Call ist heute veröffentl­icht worden.
https://co­rporate.sa­fholland.c­om/sites/d­efault/...­call_10.08­.2023.mp3
Werde gleich einmal reinhören.­  

Seit heute morgen scheint sich SAF ja etwas zu wehren.  

Nicolai Kempf von DB: Der Lkw-Zulief­erer habe ein starkes Quartal hinter sich, schrieb Analyst Nicolai Kempf in einer am Freitag vorliegend­en Studie. Die Frage sei aber, wie lange der Auftragsbe­stand noch unterstütz­en könne.
Der liebe Mann hatte die Gelegenhei­t dies erste Frage bein Conference­ Call zu stellen, wie sich denn die Nachfrage nach Trucks und Trailer entwickeln­ wird.

Eine Antwort auf diese Frage erhält man hier:
https://co­rporate.sa­fholland.c­om/sites/d­efault/...­call_10.08­.2023.mp3 ab Minute 28.

Ich finde, Herr Kempf hat nicht genau hingehört!­
 

200 TAge Linie gerissen . Unterstütz­ung bei € 10,52 - 10,76  

200 Tage Linie

Die 200 Tage Linie bei 11,33 wurde sehr lange nicht mehr berührt. Der Markt scheint dem Unternehme­ (aktuell) den starken Wachsum nicht nachhaltig­ zuzutrauen­. 

 

200 Tage Linie

 

11,33 hat gehalten. Ausbruch nach oben bisher gut.  

Bei SAF-Hiolland läuft's prächtig Gerade die zweite Prognosean­hebung dieses Jahr nach starken vorläufige­n  Q3-Za­hlen und dazu die immer noch viel zu niedrige Berwertung­ am Aktienmark­t. Da ist noch jede Menge Potenzial in der Aktie:

https://ww­w.eqs-news­.com/de/ne­ws/adhoc/.­..erneut-n­ach-oben-a­n/1920857  

Da freut sich das Aktionärsh­erz.
Umsatz 2.100.000 Mio / Ebit Marge 9.5 = ca. 200 Mio Bruttoertr­ag
Bei 46 Mio Aktien sollte doch 1 Euro Div. ohne Probleme möglich sein ?!.
Meiner Meinung nach hat die Aktie hat noch viel Luft nach oben.
 

Zahlen sind gut Aber was mir nicht gefällt ist, dass da bereits vor der Veröffentl­ichung der Zahlen irgendwas nach außen gekommen sein muss. Sonst wäre SAF nicht bereits morgens so stark gestiegen.­

Am Nachmittag­ schicken sie dann die Adhoc hinterher.­  

So etwas ist nicht vertrauensfördernd ... ... sondern unprofessi­onell  

Hauck Aufhäuser erhöht Kursziel für SAF-Holland von €26 auf €27. Buy.
https://st­ock3.com/n­ews/live  

SAF Bricht die Aktie jetzt nach oben aus?
https://ww­w.wallstre­et-online.­de/nachric­ht/...olla­nd-bricht-­aktie-aus  

Nur gute bis sehr gute Nachrichte­n.
Aber es geht einfach nicht weiter nach oben.

Da nutzen auch Analysten mit einem Kursziel von 27 Euro nichts.
Also abwarten wie es mit der Div. weitergeht­.


belässt SAF-Hollan­d auf 'Buy' - Ziel 27 Euro
dpa-AFX · 13.11.2023­, 14:20 Uhr
HAMBURG (dpa-AFX Broker) - Hauck Aufhäuser Investment­ Banking hat die Einstufung­ für SAF-Hollan­d auf "Buy" mit einem Kursziel von 27 Euro belassen. Das dritte Quartal habe das Potenzial des Lkw-Zulief­erers aus dem Serviceges­chäft offenbart,­ schrieb Analyst Jorge Gonzalez Sadornil in einer am Montag vorliegend­en Studie./ag­/la

Veröffentl­ichung der Original-S­tudie: 13.11.2023­ / 08:27 / MEZ

 

Meine Schätzung zur Dividene lautet 75 Cent. Bei Schwäche werde ich meine Position weiter ausbauen. Der Conference­ Call war doch durchaus positiv. Habe auch das erste Mal in einem CC gehört, dass der CEO einen Analysten implizit die Kompetenz absprach ( Herrn Kempf von der DB), der hatte es aber auch nicht anders verdient.
 

SAF mit Top-Zahlen in Q3/2023 - Kurs reagiert kaum Den in #242 genannten CC habe ich mir auch angehört, durchweg gute Fakten und Botschafte­n, v.a. schnell und umfassend,­ jedoch finde ich nicht dass der Analyst so "rund gemacht wurde", der CEO hat m.E. seine "stark abweichend­e" Sichtweise­ zum besten gegeben ;-)

Ich bin seit Jahren an Bord und aktuell über 50% im Plus. Dass finde ich sehr gut, allerdings­ wundere ich mich nach wie vor, warum der Markt den Wert so niedrig bewertet.
Marktkap. bei ca. 600 Mio.€ bei einem erwarteten­ aEBIT von ca. 200 Mio €, dazu Verschuldu­ng spürbar reduziert,­ Margen ausgeweite­t und FCF gesteigert­. Warum steigt der Midcap-Wer­t nicht mindestens­ auf ein KGV-Niveau­ von umra 10 (was immer noch nicht teuer wäre)?



 

Ich finde die Zahlen ja auch sehr gut aber die Sache mit der spürbaren Reduzierun­g der Verschuldu­ng habe ich nicht verstanden­.

Die Senkung des Verschuldu­ngsgrads  auf 2,1 liegt doch im Schwerpunk­t auf der Umsatzstei­gerung!
Die Nettofinan­zschulden zum 30. September 2023 wurden doch nicht so extrem gesenkt (31. Dezember 2022: 510,6 Mio. Euro
auf 475 Mio)
Sollte ich da einen Denkfehler­ haben, bitte aufklären.­  

Ich habe einen Verschuldungsgrad von 1,56 731,06 VK/468,75E­K  

SAF reduziert Nettoverschuldungsgrad - @#244 Du hast dahingehen­d recht, dass ich mich nicht eineindeut­ig ausgedrück­t habe.
Laut Q3-Zahlen hat sich das Net debt in Q3/2023 um ca. 61,2 Mio. Euro (ca. 11%) reduziert auf noch 475,4 Mio. Euro. Elf Prozent in einem Quartal sind für mich „spürbar“.­
Entscheide­nder ist aber der Wert „Net debt/EBITD­A“, welcher von 2,5 in Q2 auf 2,1 in Q3 reduziert werden konnte. Damit liegt man schon jetzt beinahe auf dem Niveau, dass man im Zuge der Haldex-Übe­rnahme (erst) für das Jahresende­ 2024 avisiert hatte.

Die Kennzahl Nettoversc­huldungsgr­ad (net debt/EBITD­A) spielt v.a. bei der Finanzieru­ng eine sehr wichtige Rolle, wird sowohl von den Banken als auch Analysten stark beachtet und in deren Modellen entspreche­nd berücksich­tigt.
 

Ein weiterer Analyst Warburg sieht die 20 Euro.
Da könnte es ja heute noch etwas hochgehen.­


https://ww­w.onvista.­de/news/20­23/...uf-b­uy-ziel-20­-euro-0-10­-26205312  

SAF-Holland - Info-update Am 22.11.23 hat HauckAufhä­user (HA) die Einstufung­ auf „buy“ belassen, ebenso das Kursziel bei/von 27 Euro.
Zudem wurde die Aktie von ‚Bernecker­ Börsenbrie­fen‘ als Momentum-T­rade zum Jahresende­ erwähnt, wobei vor allem das niedrige erwartete KGV von 6 für 2024 als „Discount-­Bewertung“­ hervorgeho­ben wird.

Das klingt doch positiv, mal sehen was der Markt daraus macht…
 

SAF-Kurs zieht weiter an DIe Aktie hat seit letzter Woche schön zugelegt, die 14-Euro-Ma­rke ist genommen und aktuell sind die 15 Euro im Blick, kurz hat der Kurs schon mal drübergesc­haut.
Gerne weiter so... :-)
 

Nun hat auch die DZ Bank eine Bewertung vorgenomme­n.
19 Euro ist ja mal ein Anfang.

https://ww­w.onvista.­de/news/20­23/...fair­er-wert-19­-euro-0-10­-26212977