Comstar "overweight"
18.04.08 10:08
J.P. Morgan Securities
New York (aktiencheck.de AG) - Elena Bazhenova und Jean-Charles Lemardeley, Analysten von J.P. Morgan Securities, stufen die Aktie von Comstar (ISIN US47972P2083 / WKN A0JC6S) mit "overweight" ein.
Comstar habe für das vierte Quartal 2007 im US-amerikanischen Geschäft einen Umsatz in Höhe von 482 Mio. USD auf GAAP-Basis gemeldet und damit die Konsensschätzung um 12% übertroffen. Das EBITDA und die EBITDA-Marge hätten 41% bzw. 9 Prozentpunkte über der Konsensschätzung gelegen. Der Nettogewinn von 52 Mio. USD sei, beeinträchtigt von Einmaleffekten, 49% hinter der Konsensschätzung zurückgeblieben. Nach Schätzung von J.P. Morgan Securities wäre der Nettogewinn ohne diese Einmaleffekte im Quartalsvergleich um 123% gestiegen.
Die Akquisition zweier regionaler Unternehmen im vierten Quartal habe die Entwicklung im ersten Quartal begünstigt. Nach Berechnung von J.P. Morgan Securities hätten die akquirierten Unternehmen 69 Mio. USD zum Umsatz und 36 Mio. USD zum EBITDA beigetragen. Comstar habe für das Jahr 2008 ein Umsatzwachstum von 15% bis 20% auf 1,75 Mrd. USD bis 1,82 Mrd. USD in Aussicht gestellt, während die aktuelle Prognose von J.P. Morgan Securities bei 1,7 Mrd. USD liege.
In Erwägung dieser Fakten lautet das Rating der Analysten von J.P. Morgan Securities für das Wertpapier von Comstar "overweight". (Analyse vom 18.04.08) (18.04.2008/ac/a/a)
Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:
Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.
Comstar habe für das vierte Quartal 2007 im US-amerikanischen Geschäft einen Umsatz in Höhe von 482 Mio. USD auf GAAP-Basis gemeldet und damit die Konsensschätzung um 12% übertroffen. Das EBITDA und die EBITDA-Marge hätten 41% bzw. 9 Prozentpunkte über der Konsensschätzung gelegen. Der Nettogewinn von 52 Mio. USD sei, beeinträchtigt von Einmaleffekten, 49% hinter der Konsensschätzung zurückgeblieben. Nach Schätzung von J.P. Morgan Securities wäre der Nettogewinn ohne diese Einmaleffekte im Quartalsvergleich um 123% gestiegen.
In Erwägung dieser Fakten lautet das Rating der Analysten von J.P. Morgan Securities für das Wertpapier von Comstar "overweight". (Analyse vom 18.04.08) (18.04.2008/ac/a/a)
Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:
Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.
07.04.10
, Morgan Stanley
Comstar "overweight"Rating-Update: New York (aktiencheck.de AG) - Polina Ugryumova, Sean Gardiner und Madhvendra Singh, Analysten von ...
19.01.10
, Morgan Stanley
Comstar "overweight"Rating-Update: New York (aktiencheck.de AG) - Alexander Vassiouk, Polina Efimovikh, Sean Gardiner und Madhvendra Singh, ...
17.04.09
, Uralsib Capital
Comstar "buy"Moskau (aktiencheck.de AG) - Konstantin Chernyshev, Konstantin Belov und Olesya Vlasova, Analysten von Uralsib Capital, ...