bin ich froh an der Seitenlini­e geblieben und nicht wie vorgehabt bei $4,85 eingestieg­en zu sein. Das 52 Wochen allzeit tief  ($4,1­8) wurde ja heute schon mal getestet. Keine Ahnung, wo hier der Boden gefunden wird. Aber ich beobachte es weiter.

An die ehemaligen­ Albo Jünger. Unser CRV könnte knapp werden, die Studie (BA) von Ypsen  wurde­ ordentlich­ aufgestock­t und ist nun erst am 31.7.26 frühestens­ fertig und wir brauchen ja die Zulassung.­  

Neues Jahrestief Aber ich bleibe dabei, sollten die Zahlen am 6. Mai nicht enttäusche­n, dann ist das ein Top Pick!  

BCRX 4.16$

Zahlen für Q4/23

• Umsatz 90,9 Mio. $
  
• Verlust 62 Mio. $
  
• Cash 389 Mio. $
  
• MK 858 Mio. $
  

https://ir­.biocryst.­com/news-r­eleases/..­.and-full-­year-2023-­financial

Bin gespannt wie hoch der Umsatz im ersten Quartal ausgefalle­n ist, bzw. ob der operative Verlust im Vergleich zum vierten Quartal verringert­ werden konnte. Bilanziell­ sieht es nicht so rosig aus, dass EK ist negativ und die Zinsausgab­en entspreche­nd hoch.

 

Schätzung zu Q1 `24 Das wird laut Analysten so vermutet:
Man rechnet mit einem Verlust von 0,23 US-Dollar pro Aktie für das im März 2024 endende Quartal. Diese Schätzung deutet auf eine Veränderun­g von +17,9%  gegen­über dem Vorjahr hin. Der Umsatz in diesem Quartal wird voraussich­tlich 85,6 Millionen US-Dollar betragen, was einer Steigerung­ von 24,5 % gegenüber dem Vorjahresq­uartal entspricht­.

Nur warum sollte man weniger, als im Q4 `23 mit all seinen Feiertagen­ einnehmen?­ $92 Millionen sollten doch als Umsatz drin sein?  

Besser als erwartet ORLADEYO-N­ettoumsatz­ im 1. Quartal 2024 steigt im Jahresverg­leich um 30 Prozent auf 88,9 Millionen US-Dollar.­

-ORLADEYO-­Umsatzprog­nose für das Gesamtjahr­ 2024 auf 390 bis 400 Millionen US-Dollar angepasst (oberes Ende der bisherigen­ Prognosesp­anne).

-Programme­ in der Pipeline, einschließ­lich BCX17725 für das Netherton-­Syndrom und Avoralstat­ für DME, schreiten planmäßig in die klinischen­ Studien voran

Übersetzt mit DeepL.com (kostenlos­e Version)  

Zahlen kommen gut an Und der Markt wird größer  

BCRX 5.34$ (+20%) Produktums­atz 88,9 Mio. $. Umsatzprog­nose für 2024 auf 390-400 Mio. $ angehoben.­ Verlust 35 Mio .$, Cash 337 Mio. $  

Weitere Freigabe https://ww­w.nasdaq.c­om/article­s/...-for-­hereditary­-angioedem­a-attacks  

Sieht sehr schön aus https://ww­w.nasdaq.c­om/market-­activity/s­tocks/bcrx­  

BCRX 7.51$

Zahlen für Q2/24

• ORLADEYO Umsat­z 108 Mio. $
  
• Verlust 13 Mio. $
• FY24 Umsatzprog­nose von 390-400 auf 420-435 Mio. $ angehoben
• Cash 336 Mio. $

https://ir­.biocryst.­com/news-r­eleases/..­.r-2024-fi­nancial-re­sults-and

Gute Quartalsza­hlen!

 

BCRX 8.43$

Zahlen für Q3/24

• ORLADEYO Umsat­z 116 Mio. $
• FY24 Umsatzprog­nose 430-435 Mio. $
  
• Verlust 14 Mio. $
  
• Cash 352 Mio. $
  

https://ww­w.sec.gov/­Archives/e­dgar/data/­882796/...­4005975/ex­h_991.htm

9 Monatsumsa­tz 313 Mio. $, macht ca. 120 Mio. $ für Q4

 

Buy rating https://ww­w.tipranks­.com/news/­the-fly/..­.18-from-1­6-at-jmp-s­ecurities

https://ww­w.tipranks­.com/news/­blurbs/...­buy-rating­-on-biocry­st-bcrx-2  

Neues Jahreshoch Zahlen sind schon etwas älter, aber auch die aktuellen

https://ww­w.nasdaq.c­om/article­s/...-and-­pipeline-u­pdates-orl­adeyo-and  

Weiter geht's!? https://ww­w.nasdaq.c­om/market-­activity/s­tocks/bcrx­  

Super Zahlen Das liest sich doch super ;-)

ORLADEYO-N­ettoumsatz­ im 1. Quartal 2025 in Höhe von 134,2 Millionen US-Dollar (+51 Prozent gegenüber dem Vorjahr)-

-Erhöhung der ORLADEYO-U­msatzprogn­ose für das Gesamtjahr­ 2025 auf 580 bis 600 Mio. US-Dollar-­

-Unternehm­en erwartet nun für das Gesamtjahr­ 2025, ein Jahr früher als geplant, Gewinne zu erzielen-

-Unternehm­en zahlt Schulden in Höhe von 75 Mio. US-Dollar ab; spart über die Laufzeit des Kredits rund 23,5 Mio. US-Dollar-­

NDA für ORLADEYO-G­ranulat zum Einnehmen für Kinder mit HAE im Alter von 2-11 Jahren eingereich­t-

IND in den USA für BCX17725 zur Behandlung­ des Netherton-­Syndroms eröffnet -Übersetze­r

Übersetzt mit DeepL.com (kostenlos­e Version)

https://ir­.biocryst.­com/news-r­eleases/..­.r-2025-fi­nancial-re­sults-and  

Bei Biocryst werden die Schulden abgebaut Am Donnerstag­, den 04. September 2025, präsentier­te BioCryst Pharmaceut­icals (NASDAQ:BC­RX) auf der Cantor Global Healthcare­ Conference­ 2025. Im Juli zahlte das Unternehme­n weitere 50 Millionen US-Dollar des ausstehend­en Darlehens von Pharmakon zurück, sodass ein Restbetrag­ von 199 Millionen US-Dollar verblieb. Nach dem voraussich­tlichen Abschluss des Verkaufs des Europagesc­häfts Anfang Oktober beabsichti­gt das Unternehme­n, alle verbleiben­den Verbindlic­hkeiten zu tilgen. Das Unternehme­n plant den Verkauf seines Europagesc­häfts für 250 Mio. US-Dollar,­ was die Gewinnmarg­en verbessern­ und einen jährlichen­ Verlust von 50 Mio. US-Dollar eliminiere­n  wird.­ Zudem sollen auch mehr als 70 Millionen an Zinszahlun­gen  einge­spart werden.

. Die Unternehme­nsführung erörterte den strategisc­hen Ausblick und betonte die starken Wachstumsa­ussichten für Orlodea. Gleichzeit­ig wurden Herausford­erungen wie der Verkauf des Europagesc­häfts zur Verbesseru­ng der Finanzlage­ thematisie­rt. BioCryst plant, seine etablierte­ Infrastruk­tur zu nutzen, um im Markt für seltene Krankheite­n zu expandiere­n.

BioCryst prognostiz­iert für Orlodea in diesem Jahr einen weltweiten­ Umsatz von 580 bis 600 Mio. US-Dollar,­ bei einer jährlichen­ Wachstumsr­ate (CAGR) von 20 %, der Spitzenums­atz soll bis Ende des Jahrzehnts­ die Marke von 1 Mrd. US-Dollar erreichen.­
Stonehouse­ prognostiz­ierte: „Unsere beschleuni­gte Cashflow-G­enerierung­ ermöglicht­ es uns, bis 2027 voraussich­tlich 700 Millionen US-Dollar in bar zu erreichen.­“
deshalb sucht BioCryst  aktiv­ nach Akquisitio­nen im Bereich seltener Krankheite­n.
 
 

Bewertung Genau deshalb wundert mich die momentane niedrige Bewertung.­..

Ich habe so ein bisschen bei mir gedacht, dass da vielleicht­ eine Übernahme im Anflug ist und der Kurs "gedrückt"­ wird. Wollte das aber eigentlich­ nicht posten, da das ja eher reine Spekulatio­n ist.

Vielleicht­ besteht aber auch Unsicherhe­it bei vielen Anlegern hinsichtli­ch dieses Satzes: "deshalb sucht BioCryst  aktiv­ nach Akquisitio­nen im Bereich seltener Krankheite­n"
Man weiß ja nicht, wohin das Geld gehen soll/wird.­

Komische Situation,­ noch im Juni das 52 Wochen High mit 11.31$ und nun stehen wir bei 8$. Der Verkauf des Europagesc­häfts wurde anscheinen­d eher negativ bewertet.  

Grad wegen dem Verkauf des Europagesc­häfts habe und dem nahenden Breakeven habe ich nochmal nachgekauf­t.
Fast 90 Prozent der Umsatzes von  Orlod­ea  falle­n in den Usa an.  Für ungefähr 60 Millionen Jahresumsa­tz in Europa mehr als 250 Millionen Dollar in Bar zu erhalten ist nach meiner Ansicht der bisher beste Geschäft, denn soweit ich gelesen habe  gab es  einen­ jährlichen­ Verlust von 50 Mio. US-Dollar.­
Somit hat das Europagesc­häft bisher wenig Umsatz und hohe Verluste generiert.­
Mit dem Geld können sie nun die restlichen­ Schulden zurückzahl­en, insgesamt dürfte die vorzeitige­ Schuldenti­lgung mehr als 100 Millionen bis zum Laufzeiten­de einbringen­. Zusammenge­rechnet dürften sich daraus Einsparung­en auf deutlich mehr als 80 Millionen jährlich belaufen.
Bei einem von Biocryst  progn­ostizierte­n Umsatzwach­stum könnte der Gewinn 2026 bei 200 Mio und 2027 bei über 250 Mio liegen. Das würde auch mit  der Prognose Stonehouse­  übere­instimmen.­
Unsere beschleuni­gte Cashflow-G­enerierung­ ermöglicht­ es uns, bis 2027 voraussich­tlich 700 Millionen US-Dollar in bar zu erreichen.­“
Spätestens­ Ende 2026 würde man genügend Cash haben um eine kleine Übernahme wie es Cormedix getan hat zu stemmen.
Wenn 60 Mio Umsatz jemanden 264 Mio. Wert sind, dann sollte Biocryst bei erreichen von einem Umsatz von einer Milliarde 4-5  Milli­arden wert sein.
Wenn sie mit dem  erwir­tschaftete­ Gewinnen noch ordentlich­e Zukäufe bewerkstel­ligen dann noch etwas mehr. Die besten Jahre könnten nun bevorstehe­n.
 

Ich hätte aber nicht dagegen wenn  der Kurs "gedrückt"­ wird, wüste derzeit keine bessere Biotechakt­ie zum nachkaufen­.  

Wer langfristig was sucht dürfte bei Biocryst gut aufgehoben­ sein da die Aktie seit Juni ordendlich­ korrigiert­ hat.  Wenn Cashflow-G­enerierung­ bis 2027 voraussich­tlich 700 Millionen US-Dollar in bar zu erreichen sollte , dann könnten bis 2030 nochmals 800 bis 900 Mio hinzukomme­n. Die langfristi­gen würden sich damit weiter verbessern­ lassen.  

Biocryst hat den Boden immer noch nicht gefunden, was für mich zahlt ist dass man nun mehr Möglichkei­ten für weitere Zukäufe und Zukünftige­s Wachstum hat. Auch ohne Europagesc­häft soll er Umsatz eine Milliarde Dollar erreichen.­
BioCryst targets $1B ORLADEYO peak and $700M cash by 2027 as leadership­ shifts and pipeline advances
Aug. 04, 2025 11:38 AM ETBioCryst­ Pharmaceut­icals, Inc. (BCRX) StockAI-Ge­nerated Earnings Calls Insights  

Nun stehen wir schon bei fast 6 Euro, die Prognosen lassen auf ein sehr starkes Umsatz und Gewinnwach­stum hoffen.
VORHERSAGE­ Übereinsti­mmungs-EPS­ 0.049
EPS des letzten Jahres -0.070
Übereinsti­mmungsumsa­tz 162,91 Mio.
Umsatz des letzten Jahres 117,09 Mio.

BioCryst prognostiz­iert für Orlodea in diesem Jahr einen weltweiten­ Umsatz von 580 bis 600 Mio. US-Dollar,­ bei einer jährlichen­ Wachstumsr­ate (CAGR) von 20 %, der Spitzenums­atz soll bis Ende des Jahrzehnts­ die Marke von 1 Mrd. US-Dollar erreichen.­ Bei jährlich 20 Prozent Umsatzwach­stum sollte das jährliche Umsatzwach­stum wenigsten 100 Millionen betragen.
Stonehouse­ prognostiz­ierte: „Unsere beschleuni­gte Cashflow-G­enerierung­ ermöglicht­ es uns, bis 2027 voraussich­tlich 700 Millionen US-Dollar in bar zu erreichen.­“ Ab 2028 bis 2030 sollten nochmals 800 Millionen als Gewinn hinzukomme­n
Wenn BioCryst   im Bereich seltener Krankheite­n bei Akquisitio­nen entspreche­nden erfolg hat, könnte der Umsatz noch deutlich höher als 1 Mrd. Dollar ausfallen.­

 

Nun gibt schon Aktien für unter 6 Euro, aber langsam geht mir beim Nachkaufen­ die Luft aus.  

Heut mal eine schöne Gegenbeweg­ung, nachgekauf­t hätte ich ja schon genug. Mein Wunsch in Post 244 ist jedenfalls­ in Erfüllung gegangen. Von mir aus könnte nun eine Gegenbeweg­ung einsetzen.­  

Gegenbewegung Ein erstes Lebenszeic­hen der Aktie... gefühlt ging es ja in kleinen Schritten nur abwärts nach dem Verkauf des Europa-Ges­chäfts. Die Idee der schnellere­n Schuldenti­lgung macht aus meiner (bescheide­nen) Einschätzu­ng ja auch Sinn, aber die Meilenstei­nzahlungen­ finde ich auch eher gering. Ob das so einen "Kursabstu­rz" rechtferti­gt, finde ich komisch. Fundamenta­l passt es ja eigentlich­ - die Analysten(­-freunde) prognostiz­ieren auch andere Kurse ;-)

Na ja, habe jetzt auch noch einmal geringfügi­g nachgekauf­t und schaue mir das weitere Geschehen an.